لو سمحت فيه شهادة بعائد ربع سنوي متغير يعني أيه؟

لو سمحت فيه شهادة بعائد ربع سنوي متغير يعني أيه؟

جاء سؤال من أحد المشتركين على قناة صباح البنوك يقول: “لو سمحت، في شهادة بعائد ربع سنوي 24% بعائد متغير، ماذا يعني ذلك؟”

أوضح الدكتور محمد العجمي، الخبير الاقتصادي والمصرفي، أن الشهادة متغيرة العائد تعني أن نسبة الفائدة عليها ليست ثابتة طوال مدة الشهادة، وإنما ترتبط بقرارات البنك المركزي أو بآلية محددة يضعها البنك.

شراء الشهادة

وضرب مثالًا: إذا قمت بشراء شهادة الأسبوع الماضي بعائد 24%، ثم قام البنك المركزي المصري يوم 28 أغسطس 2025 بخفض الفائدة 2%، سيتم تطبيق السعر الجديد على الشهادة. في هذه الحالة، يحتسب العائد 24% عن الأسبوع الأول فقط، ثم يتم حساب العائد بعد ذلك وفقًا للنسبة الجديدة وهي 22%. وإذا قام البنك المركزي بخفض آخر في أكتوبر، سيتم أيضًا تعديل العائد وفق السعر الجديد.

وأضاف الدكتور محمد العجمي أن الأمر يعمل في الاتجاهين: فإذا رفع البنك المركزي الفائدة، يزيد العائد على الشهادة، وإذا خفضها ينخفض العائد.

الفرق بين العائد الثابت والمتغير

أوضح العجمي أن الشهادة ذات العائد الثابت يظل سعر العائد عليها ثابتًا طوال فترة الاستثمار منذ تاريخ الشراء، بغض النظر عن قرارات البنك المركزي.

بينما في الشهادة متغيرة العائد، يتغير العائد تبعًا لقرارات البنك المركزي المصري، والتي عادة ما ترتبط بمعدلات التضخم والظروف الاقتصادية.

معنى ربع سنوي

أوضح الدكتور محمد العجمي أن مصطلح “ربع سنوي” يعني أن البنك يضيف العائد إلى حساب العميل كل ثلاثة أشهر. وهناك دوريات مختلفة لصرف العائد، فقد تكون يومية، أسبوعية، شهرية، ربع سنوية، نصف سنوية، سنوية، أو حتى مقدمة في بداية الاستثمار أو تراكمية في نهايته.

مثال توضيحي للشهادة الثابتة

إذا استثمر العميل مبلغ 100 ألف جنيه في شهادة بفائدة سنوية 24%، فإن العائد السنوي سيكون 24 ألف جنيه. وبما أن الشهادة ربع سنوية، يتم تقسيم العائد على 4، ليحصل العميل على 6 آلاف جنيه كل 3 أشهر.

مثال على الشهادة متغيرة العائد

إذا استثمر العميل 100 ألف جنيه في شهادة بعائد 24%:

أصل المبلغ: 100,000 جنيه.

العائد السنوي: 24,000 جنيه.

العائد كل 3 أشهر: 6,000 جنيه.

لكن إذا قام البنك المركزي بخفض الفائدة 2% بعد شهرين من شراء الشهادة:

يصبح العائد 22%.

العائد السنوي: 22,000 جنيه.

العائد كل 3 أشهر: 5,500 جنيه.

وإذا قام البنك المركزي بخفض جديد في شهر أكتوبر بنسبة 2% أخرى:

يصبح العائد 20%.

العائد السنوي: 20,000 جنيه.

العائد كل 3 أشهر: 5,000 جنيه.

اشتراك في قناة صباح البنوك اضغط هنا

انضم لقناة التليجرام اضغط هنا 

التعرف على أداء البورصة يوميا وأفضل الأسهم اضغط هنا

المزيد من الأخبار عن البنوك والفائدة وافضل الشهادات اضغط هنا