بنك الأهلي الكويتي تصنيفه مستقر

أكدت وكالة التصنيف الائتماني Capital Intelligence Ratings (CI) التصنيفات التالية لبنك الأهلي الكويتي (ABK):

تصنيف العملة الأجنبية طويل الأجل (LT FCR): عند مستوى “A+”
تصنيف العملة الأجنبية قصير الأجل (ST FCR): عند “A1”
التصنيف المستقل للبنك (BSR): عند “bbb+”
القوة المالية الأساسية (CFS): عند “bbb+”
مستوى الدعم الاستثنائي (ESL): مرتفع
النظرة المستقبلية: مستقرة لكافة التصنيفات

كما تم تأكيد تصنيف سندات الشريحة الثانية (Tier 2) المتوافقة مع بازل 3 عند “BBB” بنظرة مستقبلية مستقرة.

أبرز العوامل الداعمة للتصنيف:

دعم حكومي قوي

التصنيف يعكس ثلاث درجات دعم فوق التصنيف المستقل للبنك،

استنادًا إلى التزام الحكومة الكويتية طويل الأمد بدعم القطاع المصرفي، وضمان الدولة لجميع الودائع المحلية.

جودة أصول عالية

نسبة القروض المتعثرة (NPLs) منخفضة جدًا عند 1.2% بنهاية عام 2024، مع تغطية مخصصات فائقة تشمل مخصصات عامة كبيرة. البنك يتبع سياسة تحفظية في تكوين المخصصات تحسبًا لأي تطورات مستقبلية.

رأس مال قوي

>نسبة كفاية رأس المال بلغت 16.9%، مدعومة بإصدار سندات Tier 1 دائمة بقيمة 300 مليون دولار، إلى جانب زيادات سابقة في رأس المال من خلال الاكتتابات وسندات الشريحة الثانية.

تحسن في الربحية

عوائد البنك تحسنت نتيجة زيادة صافي دخل الفوائد وأرباح العملات الأجنبية. فرع البنك في مصر (ABK – Egypt) حقق نتائج قوية وأسهم بنحو 12% من إجمالي الأصول، وساهم في تنويع مصادر الدخل.

تنويع جغرافي وتشغيلي

>يمتلك البنك عمليات دولية في مصر والإمارات تمثل 34% من الأصول و45% من الدخل التشغيلي، ما يمنحه درجة من المرونة في مواجهة التحديات المحلية.

أبرز التحديات والمخاطر

ارتفاع الاعتماد على التمويل بالجملة زادت نسبة التمويل من المؤسسات المالية والقروض الثنائيةما يشكل تحديًا لملف السيولة، خصوصًا في حال استمرار هذا الاتجاه.

تركّز العملاء

لا يزال هناك تركّز مرتفع في القروض والودائع بين عدد محدود من العملاء، وهو تحدٍ شائع في السوق المصرفية الكويتية.

ضعف الربحية مقارنة بالبنوك الكبرى

رغم التحسن الأخير، لا تزال العائدات على الأصول (ROAA) دون مستوى أبرز البنوك في الكويت. هذا يعود إلى السياسة التحفظية في تكوين المخصصات، وليس إلى ضعف العمليات التشغيلية.

التعرض النسبي للمخاطر في السوق المصري
على الرغم من أن فرع مصر يحقق نموًا جيدًا، إلا أن بيئة التشغيل في مصر تتسم بمستوى أعلى من التقلبات والمخاطر.

النظرة المستقبلية

تعتبر CI Ratings أن النظرة المستقبلية للبنك مستقرة، استنادًا إلى قوة الوضع المالي للبنك، وجودة أصوله، وتحسن أرباحه، إضافة إلى دعم حكومي مؤكد عند الحاجة. ومع ذلك، فإن استمرار الاعتماد على التمويل بالجملة أو تباطؤ الربحية قد يؤديان إلى ضغوط مستقبلية على التصنيف.